• Medientyp: E-Book
  • Titel: Time Varying Price Discovery
  • Beteiligte: Avino, Davide E. [VerfasserIn]; Lazar, Emese [Sonstige Person, Familie und Körperschaft]; Varotto, Simone [Sonstige Person, Familie und Körperschaft]
  • Erschienen: [S.l.]: SSRN, [2019]
  • Umfang: 1 Online-Ressource (9 p)
  • Sprache: Englisch
  • DOI: 10.2139/ssrn.2494752
  • Identifikator:
  • Entstehung:
  • Anmerkungen: In: Economics Letters, Vol. 126, pp. 18-21, 2015
    Nach Informationen von SSRN wurde die ursprüngliche Fassung des Dokuments January 1, 2015 erstellt
  • Beschreibung: We show how multivariate GARCH models can be used to generate a time-varying “information share” (Hasbrouck, 1995) to represent the changing patterns of price discovery in closely related securities. By focusing on credit spreads obtained from different markets, we also find that a time-varying information share can improve credit spread predictions
  • Zugangsstatus: Freier Zugang