• Medientyp: E-Artikel
  • Titel: Variance swap replication: Discrete or continuous?
  • Beteiligte: Le Floc'h, Fabien [VerfasserIn]
  • Erschienen: Basel: MDPI, 2018
  • Sprache: Englisch
  • DOI: https://doi.org/10.3390/jrfm11010011
  • ISSN: 1911-8074
  • Schlagwörter: variance swap ; derivatives ; volatility ; quantitative finance
  • Entstehung:
  • Anmerkungen: Diese Datenquelle enthält auch Bestandsnachweise, die nicht zu einem Volltext führen.
  • Beschreibung: The popular replication formula to price variance swaps assumes continuity of traded option strikes. In practice, however, there is only a discrete set of option strikes traded on the market. We present here different discrete replication strategies and explain why the continuous replication price is more relevant.
  • Zugangsstatus: Freier Zugang
  • Rechte-/Nutzungshinweise: Namensnennung (CC BY)